Depot Vergleich 2026

Was ist ein Depot und warum brauche ich eines?

Ein Wertpapierdepot (kurz: Depot) ist ein Konto, auf dem Ihre Wertpapiere wie Aktien, ETFs, Anleihen und Fonds verwahrt werden. Ähnlich wie ein Girokonto für Ihr Bargeld ist das Depot der sichere Aufbewahrungsort für Ihre Investments. Ohne ein Depot können Sie in Deutschland keine börsengehandelten Aktien oder ETFs kaufen. Zu jedem Depot gehört ein Verrechnungskonto, über das Käufe, Verkäufe, Dividenden und Steuern abgerechnet werden.

Die Wahl des Depots kann über die Jahre einen spürbaren Kostenunterschied ausmachen. Ein Anleger, der monatlich 500 € in einen ETF-Sparplan investiert, zahlt bei einer Ausführungsgebühr von 1,5 % rund 90 € pro Jahr – bei einem Broker mit kostenloser Sparplanausführung 0 € (Produktkosten des ETF und Spreads fallen in beiden Fällen zusätzlich an).

Die wichtigsten Funktionen eines Depots

• Verwahrung: Sichere Aufbewahrung Ihrer Wertpapiere
• Handel: Kauf und Verkauf von Aktien, ETFs, Fonds und mehr
• Sparpläne: Automatische, regelmäßige Investitionen
• Dividenden: Automatische Gutschrift von Ausschüttungen
• Steuerreporting: Jahressteuerbescheinigung für die Steuererklärung

Die Wertpapiere selbst gehören Ihnen und werden als Sondervermögen verwahrt – sie fallen bei einer Insolvenz des Brokers nicht in die Insolvenzmasse. Für das Guthaben auf dem Verrechnungskonto gilt: Liegt es bei einer Bank in der EU, greift die gesetzliche Einlagensicherung bis 100.000 € pro Kunde und Bank. Broker ohne eigene Banklizenz (z. B. Vermittler, deren Konten bei Interactive Brokers Ireland liegen) fallen dagegen unter die Anlegerentschädigung: Das irische Investor Compensation Scheme ersetzt 90 % des Verlusts, höchstens 20.000 €. Schauen Sie deshalb nach, bei welchem Institut Ihr Geld tatsächlich liegt.

Orderkosten im Vergleich – Die Infografik

Der größte Kostenfaktor beim Wertpapierhandel sind die Ordergebühren. Diese variieren je nach Broker erheblich. Die Grafik zeigt die Orderprovision einiger bekannter Anbieter bei einem Ordervolumen von 1.000 € (Standard-Handelsplatz bzw. Standardmodell):

Welche Arten von Depots gibt es?

Der deutsche Markt bietet verschiedene Depot-Typen für unterschiedliche Anlegerprofile. Die Wahl hängt von Ihren Bedürfnissen, Ihrem Handelsvolumen und Ihren bevorzugten Anlagestrategien ab.

Neo-Broker (Trade Republic, Scalable Capital)

Neo-Broker sind moderne, meist App-basierte Broker mit minimalen Gebühren. Sie bieten 0 € Depotführung und Ordergebühren von meist 0–1 €. Geeignet für kostenbewusste Anleger und ETF-Sparer. Einschränkung: Oft stehen nur ein oder zwei außerbörsliche Handelsplätze zur Verfügung.

Trade Republic (Trade Republic Bank GmbH, eigene Banklizenz) bietet Aktien, ETFs, Derivate und Kryptowährungen, kostenlose Sparpläne und eine Fremdkostenpauschale von 1 € pro Order. Guthaben wird variabel verzinst (Stand 10/2026: 2,5 % p.a. laut Anbieter). Der Aktienhandel läuft im Wesentlichen über die LS Exchange (Lang & Schwarz), was bei illiquiden Titeln zu größeren Spreads führen kann.

Scalable Capital (Scalable Capital Bank GmbH) bietet zwei Broker-Modelle: FREE (0 € Grundgebühr, 0,99 € pro Trade; Käufe von ETFs der Anbieter Amundi, iShares, Vanguard und Xtrackers ab 250 € kosten 0 €) und PRIME+ (4,99 € im Monat, Trading-Flatrate: 0 € pro Trade ab 250 € Ordervolumen auf gettex und European Investor Exchange, darunter 0,99 €). Sparplanausführungen sind in beiden Modellen kostenlos; Orders über Xetra kosten 3,99 € zzgl. Handelsplatzgebühr. Guthaben wird laut Anbieter mit 2,60 % p.a. verzinst (variabel, Stand 10/2026). Ab etwa fünf Trades pro Monat kann PRIME+ günstiger sein als FREE. Zusätzlich gibt es eine Vermögensverwaltung (Robo-Advisor).

Online-Broker (ING, Consorsbank)

Die etablierten Online-Broker bieten ein breites Produktangebot mit Zugang zu den deutschen Börsen und vielen Auslandsbörsen. Die Kosten pro Order liegen meist höher als bei Neo-Brokern (häufig Grundgebühr plus Prozentsatz vom Kurswert, zzgl. Handelsplatzentgelt), dafür gibt es telefonischen Kundenservice und oft ein Girokonto aus einer Hand. Viele bieten außerdem Direkthandel-Aktionen mit reduzierten Gebühren.

Profi-Broker (CapTrader, LYNX)

Für aktive Trader und professionelle Anleger bieten diese Broker Zugang zu globalen Märkten, Optionen, Futures und marginierten Konten. Die Ordergebühren sind niedrig, aber die Komplexität ist höher. CapTrader und LYNX sind Vermittler (Introducing Broker) von Interactive Brokers: Ihr Konto liegt bei Interactive Brokers Ireland, abgesichert über das irische Investor Compensation Scheme (90 % des Verlusts, max. 20.000 €) – nicht über die deutsche Einlagensicherung.

Worauf sollte ich bei der Depot-Wahl achten?

Bei der Auswahl des richtigen Depots sollten Sie mehrere Faktoren berücksichtigen. Die günstigsten Gebühren nützen nichts, wenn der Broker nicht zu Ihrer Anlagestrategie passt.

Ordergebühren und Handelskosten

Die Ordergebühren sind der größte Kostenfaktor für aktive Trader. Sie bestehen meist aus einer Grundgebühr plus einem prozentualen Anteil vom Ordervolumen. Viele Neo-Broker verlangen pauschal 0–1 € pro Order; bei Monatsmodellen (z. B. Scalable PRIME+) ist der Handel ab einem Mindestvolumen in der Grundgebühr enthalten.

Sparplan-Kosten

Für langfristige Anleger sind die Sparplan-Kosten entscheidend. Viele moderne Broker führen ETF-Sparpläne kostenlos aus, oft schon ab 1 € bis 25 € Mindestrate. Bei 200€ monatlicher Sparrate summieren sich selbst 1,5% Gebühren auf 36€ pro Jahr.

Produktangebot

Nicht jeder Broker bietet alle Anlageklassen an. Neo-Broker fokussieren sich meist auf Aktien, ETFs und teilweise Kryptowährungen. Online-Broker bieten zusätzlich Anleihen, Fonds und Zertifikate. Profi-Broker wie CapTrader oder LYNX ermöglichen auch den Handel mit Optionen, Futures und CFDs. Überlegen Sie vorab, welche Produkte Sie heute und in Zukunft handeln möchten.

Handelsplätze und Börsen

Die Anzahl der verfügbaren Handelsplätze beeinflusst die Preisqualität Ihrer Orders. Neo-Broker bieten meist nur einen oder wenige Handelsplätze (z. B. LS Exchange, gettex), während klassische Online-Broker Zugang zu allen deutschen Börsen (Xetra, Frankfurt, Stuttgart, Tradegate) sowie internationalen Märkten (NYSE, NASDAQ) ermöglichen. Bei größeren Orders oder weniger liquiden Werten kann der Spread je nach Handelsplatz mehr ausmachen als die Ordergebühr – ein Blick auf Geld- und Briefkurs vor der Order lohnt sich.

Benutzerfreundlichkeit und Apps

Die Benutzeroberfläche sollte intuitiv und zu Ihrem Erfahrungslevel passen. Einsteiger profitieren von einfachen Apps wie Trade Republic, die den Fokus auf wenige Funktionen legen. Erfahrene Trader benötigen professionelle Charting-Tools, verschiedene Ordertypen (Limit, Stop-Loss, Trailing-Stop) und Echtzeitkurse. Einige Broker bieten kostenlose Demo-Konten an – nutzen Sie diese vor der Kontoeröffnung.

Kundenservice und Support

Bei Problemen ist guter Kundenservice Gold wert. Neo-Broker setzen vor allem auf Chat- und E-Mail-Support, während klassische Broker meist telefonische Hotlines haben. Prüfen Sie die Support-Zeiten und lesen Sie Erfahrungsberichte zur Reaktionsgeschwindigkeit. Besonders bei Depotüberträgen oder Steuerfragen ist schneller Support wichtig.

Depot eröffnen: Schritt-für-Schritt-Anleitung

Die Eröffnung eines Depots ist heute vollständig digital möglich und dauert in der Regel nur 10-15 Minuten. Hier ist der typische Ablauf:

1. Broker auswählen: Vergleichen Sie Kosten, Produktangebot und Benutzerfreundlichkeit
2. Online-Antrag ausfüllen: Persönliche Daten, Steuer-ID und Beruf angeben
3. Identitätsprüfung: Per VideoIdent (wenige Minuten) oder PostIdent (1-2 Tage)
4. Depot wird freigeschaltet: Meist innerhalb von 1-2 Werktagen
5. Geld einzahlen: Verrechnungskonto per Überweisung aufladen

Welche Dokumente benötige ich?

• Gültiger Personalausweis oder Reisepass
• Steueridentifikationsnummer (Steuer-ID)
• IBAN für das Referenzkonto

Depotübertrag: So geht's

Ein Depotübertrag von einem Broker zum anderen ist für Sie in der Regel kostenlos und dauert meist 1–4 Wochen. Der neue Broker übernimmt den Prozess für Sie. Der Bundesgerichtshof hat 2004 Entgeltklauseln für den Depotübertrag für unwirksam erklärt (Az. XI ZR 200/03); bei ausländischen Lagerstellen können allerdings Fremdkosten anfallen. Ein Wechsel ist besonders sinnvoll, wenn Sie bei einem teuren Anbieter sind oder bessere Konditionen möchten.

Steuern und Depot: Was Sie wissen müssen

Gewinne aus Wertpapiergeschäften unterliegen in Deutschland der Abgeltungsteuer von 25 % plus 5,5 % Solidaritätszuschlag darauf und ggf. Kirchensteuer. Das ergibt 26,375 % ohne und rund 27,8 bis 28 % mit Kirchensteuer. Für Anleger ist es wichtig, die verschiedenen Steuerarten zu verstehen und optimal zu nutzen.

Freistellungsauftrag nutzen

Jeder Anleger hat einen Sparerpauschbetrag von 1.000€ pro Jahr (2.000€ für Ehepaare). Bis zu diesem Betrag bleiben Kapitalerträge steuerfrei. Richten Sie unbedingt einen Freistellungsauftrag bei Ihrem Broker ein! Bei mehreren Depots oder Konten können Sie den Betrag auf mehrere Freistellungsaufträge aufteilen – insgesamt darf er aber nicht überschritten werden.

Die Vorabpauschale bei ETFs

Seit 2018 werden thesaurierende ETFs jährlich mit der Vorabpauschale besteuert. Diese berechnet sich aus dem Fondswert am Jahresanfang, 70 % des jährlich vom Bundesfinanzministerium veröffentlichten Basiszinses und ist auf die tatsächliche Wertsteigerung des Jahres begrenzt. Bei negativem Basiszins (für 2021 und 2022) betrug sie 0 €; seit dem Anstieg des Basiszinses (Jahre 2023 bis 2025: 2,55 %, 2,29 % und 2,53 %) fällt sie wieder spürbar an. Der Broker zieht die Steuer Anfang des Folgejahres automatisch vom Verrechnungskonto ab – achten Sie auf ausreichendes Guthaben oder einen Freistellungsauftrag.

Quellensteuer bei ausländischen Dividenden

Bei Dividenden aus dem Ausland fällt oft Quellensteuer im Ursprungsland an. Die USA erheben z. B. 15 % (mit Doppelbesteuerungsabkommen und hinterlegtem Formular W-8BEN). Die Quellensteuer wird bis zur Höhe des Abkommenssatzes auf die deutsche Abgeltungsteuer angerechnet; deutsche Broker erledigen das automatisch. Liegt der einbehaltene Satz darüber (z. B. Schweiz 35 %, anrechenbar 15 %), müssen Sie die Differenz selbst im Quellenstaat zurückfordern.

Verlustverrechnung nutzen

Verluste können mit Gewinnen verrechnet werden und reduzieren so Ihre Steuerlast. Wichtig: Aktienverluste können nur mit Aktiengewinnen verrechnet werden, andere Verluste (ETFs, Fonds) dagegen mit allen Kapitalerträgen. Nicht verrechnete Verluste trägt der Broker automatisch ins nächste Jahr vor. Wer Verluste mit Gewinnen bei einem anderen Broker verrechnen will, beantragt bis 15. Dezember eine Verlustbescheinigung und macht sie in der Steuererklärung geltend.

Automatischer Steuerabzug

Deutsche Broker führen die Steuern automatisch an das Finanzamt ab. Sie müssen sich um nichts kümmern. Nach Jahresende erhalten Sie eine Jahressteuerbescheinigung. Deren Werte können Sie in der Anlage KAP Ihrer Steuererklärung angeben, falls Sie Günstigerprüfung beantragen oder überzahlte Steuern zurückfordern möchten.